Конструктор ринків Hyperliquid: відкриття нових можливостей у децентралізованій торгівлі

Вступ до конструктора ринків Hyperliquid

Hyperliquid зарекомендував себе як провідна децентралізована біржа (DEX), що спеціалізується на перпетуальних контрактах. Завдяки своїй інноваційній інфраструктурі, токеноміці та орієнтованим на користувача функціям, Hyperliquid змінює ландшафт децентралізованої торгівлі. Одним із його ключових продуктів є конструктор ринків Hyperliquid, інструмент, який дозволяє користувачам створювати нові перпетуальні ринки та отримувати дохід від торгових комісій.

У цій статті ми детально розглянемо конструктор ринків Hyperliquid, його механізми та роль у ширшій екосистемі Hyperliquid.

Показники зростання Hyperliquid: TVL, торговий обсяг і залучення користувачів

Траєкторія зростання Hyperliquid відображається в його вражаючих показниках:

• Торговий обсяг: Платформа постійно збільшує щоденний торговий обсяг, демонструючи сильну залученість користувачів і активність на ринку.

• Загальна заблокована вартість (TVL): Здатність Hyperliquid залучати постачальників ліквідності та трейдерів очевидна в його зростаючому TVL.

• Залучення користувачів: Розширення бази користувачів платформи підкреслює її привабливість, зумовлену інноваційними функціями та конкурентними пропозиціями.

Ці показники зміцнюють позицію Hyperliquid як ключового гравця у сфері децентралізованої торгівлі, демонструючи його здатність масштабуватися та адаптуватися до вимог ринку.

Механізм викупу токенів HYPE і економічна модель

Токен HYPE є основою екосистеми Hyperliquid, розробленою для узгодження стимулів і сприяння сталому зростанню. Його унікальна економічна модель включає:

• Механізм викупу: Доходи протоколу використовуються для викупу токенів HYPE, зменшуючи пропозицію та збільшуючи попит.

• Можливості стейкінгу: Користувачі можуть стейкати токени HYPE, щоб брати участь у створенні ринків і отримувати дохід від торгових комісій.

• Розширення екосистеми: Токеноміка стимулює довгострокову участь і розширення екосистеми.

Ця модель позиціонує токен HYPE як цінний актив, забезпечуючи його корисність і актуальність у межах екосистеми Hyperliquid.

HyperCore і HyperEVM: можливості інфраструктури

Інфраструктура Hyperliquid створена для підтримки високошвидкісної торгівлі та безперебійного розгортання смарт-контрактів. Основні компоненти включають:

• HyperCore: Книга ордерів на блокчейні, яка забезпечує ефективну та прозору торгівлю.

• HyperEVM: Блокчейн, сумісний із EVM, який підтримує функціональність смарт-контрактів і інтеграцію з децентралізованими додатками.

Ці технології забезпечують, що платформа Hyperliquid залишається надійною, масштабованою та зручною для користувачів, задовольняючи потреби як роздрібних, так і інституційних трейдерів.

HIP-3: перпетуальні ринки, створені користувачами

Конструктор ринків Hyperliquid працює на основі пропозиції HIP-3, яка дозволяє користувачам створювати нові перпетуальні ринки шляхом стейкінгу токенів HYPE. Ця функція пропонує кілька переваг:

• Отримання доходу від торгових комісій: Користувачі можуть отримувати дохід від торгової активності на своїх ринках.

• Розширення ринкових пропозицій: Користувачі можуть впроваджувати інноваційні перпетуальні ринки, адаптовані до конкретних потреб.

• Підвищення різноманітності екосистеми: Можливість створювати нові ринки сприяє динамічному та різноманітному торговому середовищу.

HIP-3 надає користувачам можливість активно сприяти розвитку екосистеми, роблячи децентралізовану торгівлю більш доступною та налаштованою.

HIP-4: перпетуальні ринки подій і ринки прогнозів

Пропозиція HIP-4 від Hyperliquid вводить перпетуальні ринки подій, продукт бінарного прогнозування, який дозволяє користувачам робити ставки на реальні події. Основні функції включають:

• Безперервні оракули не потрібні: Перпетуальні ринки подій усувають необхідність у безперервних оракулах, зменшуючи ризики арбітражу.

• Торгівля на ринку та остаточне підтвердження оракула: Результати визначаються торгівлею на ринку та остаточною перевіркою оракула.

• Застосування в реальному світі: Користувачі можуть робити ставки на події, такі як зміни процентних ставок або лістинг токенів.

Цей інноваційний підхід використовує інфраструктуру Hyperliquid для розширення продуктового портфеля та залучення нових користувачів.

Інтеграція стейблкоїна USDH

Стейблкоїн USDH, випущений Native Markets, тісно інтегрований в екосистему Hyperliquid. Його переваги включають:

• Перенаправлення доходу від резервів: Доходи від резервів перенаправляються на викуп токенів і розвиток екосистеми.

• Пріоритет Hyperliquid: USDH доповнює пропозиції Hyperliquid, підвищуючи його цінність.

Ця інтеграція зміцнює екосистему Hyperliquid, забезпечуючи додаткову корисність і стабільність для користувачів.

Конкуренція у сфері перпетуальних ф'ючерсів

Hyperliquid працює в конкурентному середовищі, стикаючись із викликами з боку нових DEX, таких як Aster. Основні динаміки включають:

• Агресивні пропозиції з високим плечем: Конкуренти залучають трейдерів за допомогою варіантів з високим плечем.

• Виклики щодо частки ринку: Hyperliquid має впроваджувати інновації, щоб утримувати свою позицію у сфері перпетуальних ф'ючерсів.

Попри ці виклики, унікальні функції та стратегічні ініціативи Hyperliquid дозволяють йому залишатися стійким і конкурентоспроможним.

Виклики в управлінні ліквідністю та створенні ринків

Попри численні сильні сторони, Hyperliquid стикається з викликами:

• Розсіювання ліквідності: Забезпечення оптимальної ліквідності на ринках прогнозів.

• Високі бар'єри для входу: Спрощення процесу створення нових ринків для користувачів.

• Довіра користувачів: Підтримання довіри на тлі конкуренції та змін на ринку.

Вирішення цих викликів буде критичним для подальшого успіху та зростання Hyperliquid.

Регуляторна відповідність і залучення інституцій

Зі зростанням децентралізованих торгових платформ регуляторна відповідність і залучення інституцій стають дедалі важливішими. Hyperliquid, ймовірно, зосередиться на:

• Рамках відповідності: Забезпечення дотримання глобальних регуляцій.

• Партнерствах з інституціями: Залучення інституційних гравців для підвищення ліквідності та довіри.

Ці зусилля допоможуть Hyperliquid орієнтуватися в змінному регуляторному середовищі та будувати довіру серед користувачів і інституцій.

Розширення за межі перпетуальних контрактів

Hyperliquid активно диверсифікує свої продуктові пропозиції за межі перпетуальних контрактів. Такі ініціативи, як перпетуальні ринки подій і інтеграція USDH, підкреслюють його прагнення до інновацій і зростання екосистеми.

Розширюючи продуктовий портфель, Hyperliquid прагне залучити ширшу базу користувачів і зміцнити свою позицію як лідера у сфері децентралізованої торгівлі.

Висновок

Конструктор ринків Hyperliquid — це трансформаційний інструмент, який дозволяє користувачам створювати нові перпетуальні ринки, отримувати дохід від торгових комісій і сприяти зростанню платформи. У поєднанні з передовою інфраструктурою, токеномікою та інноваційними продуктовими пропозиціями Hyperliquid має всі шанси процвітати в конкурентному середовищі децентралізованої торгівлі.

З розвитком платформи її зосередженість на розширенні можливостей користувачів, стійкості екосистеми та інноваціях буде ключовою для збереження лідерства на ринку.